Finanzas para ingenieros de planta y gestión de activos
Resumen.
Hoy más que nunca, es necesario que los ingenieros de planta comprendan los conceptos financieros y contables. La dinámica empresarial nos lleva a enfrentar exigencias de reducción de costos de operación y mantenimiento a la vez que se nos pide mejorar los resultados, así como a la generación de valor a partir de los activos (propósito de la gestión de activos).
El instructor es ingeniero mecánico con post grado en finanzas, consultor en temas relacionados con valoración de empresas, finanzas, valoración de activos, ingeniería de planta y mantenimiento, gestión de riesgos y gestión de activos, lo que le permite abordar los temas con el enfoque de cada disciplina pero también de manera interrelacionada lo que facilita la asimilación de los conceptos por parte de los alumnos.
Qué aprenderá en este curso?
El curso tiene como propósito principal aportar al participante conocimientos básicos de contabilidad, finanzas y estrategia empresarial que fortalezcan su capacidad para interactuar con la dirección de la empresa para presentar y sustentar proyectos y solicitudes.
Desarrolla los conceptos en una estructura modular que en los módulos finales se integran con la gestión de activos y con la gestión de mantenimiento y operación de planta.
Duración: 16 horas (2 días)
Material: Diapositivas de presentación. Notas y artículos complementarios suministrados por el instructor.
Contenido y desarrollo del curso – Programa
Módulo 1: Estrategia y propósito financiero de la empresa.
En este módulo se presenta la visión que tienen los accionistas y la alta dirección de una organización y cómo esperan que toda la organización esté alineada alrededor de la estrategia y objetivos fundamentales de generación de valor (maximizar el valor de la inversión).
- Objetivo financiero de una empresa: Maximizar el valor de la inversión de los accionistas.
- Partes de interés y responsabilidad de la empresa.
- Gestión empresarial e interrelación de las áreas: Gestión humana, Gestión financiera, Gestión de activos, Gestión de operación y mantenimiento, Gestión comercial, Gestión del conocimiento, Gestión ambiental, Gestión del riesgo, Gestión de calidad, Responsabilidad social.
- El Gerente general, director de la orquesta. Y quién escribe la partitura?
- Direccionamiento estratégico. Misión, visión, análisis DOFA, objetivos estratégicos, tácticos y operativos.
Módulo 2: Gestión de activos.
En este módulo se presenta una introducción al concepto de Gestión de activos desde el punto de vista de la ISO 55.000 y su propósito de generación de valor a partir de los activos físicos de la empresa.
- Introducción al valor de una empresa. Valor presente de las utilidades futuras.
- ISO 55.000: Estructura de las normas, contenido, propósito, principales definiciones.
- Balance entre costos, riesgos y oportunidades.
- Ciclo de vida del activo.
- Costos e ingresos a lo largo del ciclo de vida del activo.
- Gestión de activos y su incidencia en el valor de la empresa.
Módulo 3. Conceptos generales de matemática financiera y su aplicación al análisis de proyectos y toma de decisiones.
Para entender cómo piensan los accionistas y cómo es su proceso de análisis y toma de decisiones es muy importante entender conceptos como el valor del dinero en el tiempo, valor presente, tasa de descuento y su relación con el riesgo. Estos son los temas que se desarrollan en este módulo, los cuales, más adelante, se retoman para ser aplicados a la toma de decisiones en relación con mantenimiento y/o gestión de activos
- Valor del dinero en el tiempo.
- Comparación de alternativas y toma de decisiones.
- Análisis de costo beneficio.
- Tasa de oportunidad.
- Concepto de Valor presente.
- Concepto de Tasa Interna de retorno.
- Concepto de Valor presente neto.
- Comparación de alternativas y toma de decisiones.
- Rentabilidad y riesgo.
- Toma de decisiones bajo incertidumbre.
Módulo 4. Introducción a la contabilidad.
Este módulo brinda al participante conceptos contables básicos para entender cómo funciona el proceso contable de una empresa, cómo se registran las transacciones y cómo se presentan los resultados. Se desarrolla el módulo y las explicaciones con el apoyo de una herramienta amigable desarrollada en Excel por el conferencista, que facilita la transmisión del conocimiento y la comprensión de los conceptos.
- Qué es la contabilidad en una empresa.
- Transacciones y registro contable.
- La ecuación contable: Activo = Pasivo + Patrimonio
- El principio de la partida doble para mantener el equilibrio de la ecuación.
- Qué es el estado de situación financiera (balance).
- Qué es el estado de resultados.
- Qué es CAPEX, qué es OPEX.
- Ejercicio, vamos a crear una empresa.
Módulo 5. Norma Internacional de información financiera – NIIF (o IFRS por su sigla en inglés) y lo que el ingeniero de planta debe saber.
Las NIIF son el referente mundial para llevar la contabilidad de las empresas bajo unas reglas comunes que faciliten la preparación de la información financiera y sobre todo la interpretación de ésta de manera uniforme, en el contexto de una economía cada vez más globalizada e internacional.
Este módulo extracta, de todo el universo de las NIIF, los principales conceptos y prácticas que el ingeniero de planta debe conocer.
- Qué son las NIIF. Quién las desarrolla, proceso de adopción a nivel global, cómo es su estructura.
- Estados financieros que establecen las NIIF.
- Notas de revelación: un elemento fundamental en las NIIF.
- NIC 16. Propiedad, planta y equipo.
- Concepto de depreciación, vida útil y la exigencia que se hace al área de operaciones y mantenimiento desde las NIIF.
- Referencia a los costos de mantenimiento.
- Referencia a reparaciones mayores.
- Referencia a los costos de desmantelamiento.
Módulo 6. Indicadores financieros y cómo se determinan a partir de la contabilidad
En este módulo se explican los principales indicadores financieros utilizados para medir el desempeño financiero de una empresa y que se pueden agrupar en tres familias: Indicadores de liquidez, Indicadores de endeudamiento e Indicadores de rentabilidad (los cuales más adelante se relacionarán con los indicadores de mantenimiento y de operación). Con ayuda de la herramienta de Excel introducida en el Módulo 3, se visualizan de manera didáctica los diferentes indicadores.
- Concepto de capital de trabajo e indicadores de liquidez.
- Indicadores de endeudamiento.
- Indicadores de rentabilidad (Rotación del activo, Rotación del inventario, Utilidad sobre ventas, Utilidad operacional, Retorno sobre el activo, retorno sobre la inversión, entre otros).
- Qué es el EBIDTA?
- Ejercicio 1. Vamos a calcular los indicadores financieros de una empresa.
- Ejercicio 2. Vamos a calcular los indicadores financieros de la empresa que creamos.
Módulo 7. Generación o destrucción de valor. El Concepto de EVA y su relación con la gestión de activos.
Comprendidos los diferentes indicadores financieros y las bases de la matemática financiera y toma de decisiones, se procede a entender cómo se pueden utilizar para diagnosticar la situación de una empresa o establecer si genera o destruye valor para los accionistas, así como para identificar oportunidades de mejora.
- Descomposición del costo de ventas y de los costos indirectos de fabricación y su relación con los costos de operación y mantenimiento.
- Qué es el EVA y cómo se mide la generación o destrucción de valor?
- Concepto de WACC y su relación con el EVA.
- Gestión de activos, propósito de generación de valor y su relación con el EVA.
- Gestión de activos y su relación con los indicadores financieros.
Módulo 8. Indicadores de operación, mantenimiento y confiabilidad y su relación con los indicadores financieros
Los objetivos de las diferentes áreas de la organización (como gestión humana, ventas o financiera, entre otras) deben estar alineados con los objetivos globales de la empresa y su propósito de maximizar el valor de la inversión de los accionistas. Las áreas de Operación y mantenimiento no son la excepción. Entender la relación entre indicadores de operación y mantenimiento y los indicadores financieros facilita armonizar las tareas y propósitos de operación y mantenimiento con los objetivos globales de la organización.
- Principales indicadores de operación
- Principales indicadores de mantenimiento y confiabilidad
- Relación con los indicadores de rentabilidad
- Inventario de repuestos e indicadores financieros
- Costo de tener un repuesto crítico vs costo de no tenerlo (decisiones bajo incertidumbre)
Módulo 9. Análisis de costos de una parada no programada. Costos financieros y costos ocultos.
Entender el impacto financiero (y su efecto sobre los indicadores de liquidez, de rentabilidad y de endeudamiento ya vistos en módulos anteriores) de una parada no programada, ocasionada por un daño en un equipo, o por cualquier otra circunstancia, que deje al equipo, línea de producción o planta con afectación total o parcial de su capacidad de operación, es muy importante para identificar acciones que permitan mitigar este riesgo. Acciones de mejora en este sentido pueden ser justificadas ante el área financiera y la alta dirección de la empresa si se presentan en términos más familiares para estas áreas o si se muestran los impactos en los indicadores financieros con los que se les mide su desempeño.
- Relación entre Ingresos, costos, punto de equilibrio y utilidad de la empresa
- Concepto de costos fijos y costos variables
- Efecto de una parada (programada y no programada) en los ingresos, los costos y la utilidad
- Impacto sobre los indicadores de rentabilidad, liquidez y endeudamiento
- Costos ocultos. Imagen ante clientes y reputación de la marca, oportunidades para los competidores, pérdida de recurso humano ante paradas prolongadas
- Decisiones para reducir la severidad del riesgo
- Decisiones para reducir la vulnerabilidad frente a la ocurrencia del evento
- Decisiones para reducir la probabilidad de ocurrencia
- Transferencia del riesgo y otras medidas financieras
Módulo 10. Consideraciones alrededor de la gestión de riesgos y el valor de la empresa
El valor de una empresa, como se planteó en módulos anteriores, se puede definir como el valor presente de las utilidades futuras, descontadas a una tasa adecuada que involucre el riesgo asociado. Así, el valor de la empresa se puede mejorar incrementando las utilidades (con lo que aumenta el valor presente) o reduciendo el riesgo, pues reducir el riesgo permite determinar el valor presente con una tasa de descuento menor, con lo cual el valor presente de las mismas utilidades futuras será mayor.
- Rentabilidad, riesgo y valor presente
- Valor presente de la empresa con menor nivel de riesgo
- Ejemplos de decisiones de gestión de activos que reducen el riesgo
- Ejemplos de decisiones de mantenimiento que reducen el riesgo